今年空调市场上美的格力们也没高招

　　确切地说，对于今年旺季市场寄予更多期待和希望的空调厂商，已经感觉有点麻烦了。因为市场的走势和用户的需求，以及竞争格局的变化，充满未知并叠加复杂后，让不少空调厂商担心，即使未来高温天气出现，空调也可能卖不动了。

　　过去30多年以来，对于中国空调企业的发展和经营危局来说，没有一场高温是化解不了的。如果一场不够，那就持续多场高温。比如说，过去2年间，异常极端的高温天气出现，就让空调企业和商家在家电市场上可以“独乐乐”。

　　不过让所有空调厂商都没有想到的是，进入2024年以来，不只是高温天气没有出现，而且珠三角一带持续的阴雨、大雨和暴雨天气，让不少空调厂商的内心被浇的“透心凉”;更让人担心的是，即便提前入夏10多天的北方大部分地区，也没有出现空调热销的局面，只是局部市场略强。

　　这还是在国家“以旧换新”政策在3月实施之后，主要空调厂商层层补贴发力之下，空调在零售市场、工程市场仍然没有出现批量性走俏现象。就连美的、格力、海尔等龙头企业，也没什么高招大招可以抛出来，只能想办法通过渠道、市场、产品、价格等多方发力，一步步紧逼、一天天紧盯。

　　那么，空调市场今年为什么会出现这样的局面?高温天气还能拯救今年的空调厂商吗?空调市场今年的局面到底又有多么复杂?

　　市场的裂变

　　在中国家用电器协会空调专业委员会2024年工作会议上，协会信息咨询部陈剑波对2024年空调行业分析中介绍：今年第一季度空调产量达到6878万台，同比增长16.5%，但内销零售额同比增幅不足4%。内销出货量激增和零售量承压的对比情况十分明显。

　　也就是说，空调企业的产量增长幅度，是内销零售量增幅的4倍。即使是扣除外销出口的因素，至少从内销维度来看，空调工厂出货量，到空调经销商出货量，至少有一大半以上堆积在仓库之中，并没有进入用户的家中。

　　GFK中怡康数据显示：2024年前4个月，中国家用空调零售量、零售额规模分别为1588万台、545亿元，分别同比增长8.7%、1.5%。奥维云网数据：5月家用空调内销市场排产1390万台，较去年同期产量同比增长10%。6月家用空调 内销市场排产1192万台，同比增长4.9%。

　　让很多商家，甚至家电企业不了解，甚至不能理解的是：一边是，空调零售量、用户需求并未出现大幅增长;另一边却是，空调企业的产量、出货量却在持续增长;除了来自海外市场的订单之外，国内市场上的大量排长增长和库存增加，难道真能通过6、7月份的暴热天气拉动吗?

　　万一无法实现，众多空调厂商如何应对高水位的库存、低周转的资金和紧绷的现金流? 躺平是肯定不现实的。

　　空调的惯性

　　30多年以来，中国空调产业的企业和商家，均已经形成了发展的惯性，以及经营思维的固定模式，由此也产生了空调的周期规律。具体来看，有三个特点。

　　一是天气。靠天吃饭，是空调厂商的宿命，没有对错之分，只有运气好坏差异。过去30多年以来，空调在中国市场上只要出现高温天气就一定热卖、大卖、好卖。没啥好多说的。

　　二是政策。当年家电下乡、节能补贴等财政补贴，让空调加速从城市向农村市场拓展，打开了规模化扩张的空间;现在，国家“以旧换新”政策再次出手，加快城市和农村的空调焕新，盘活存量市场并打开空调新通道。

　　三是周期。空调市场自身有周期性规律，一般是“大小年”交替，即2年小年1年大年，中间可能会存在1年左右的误差，但最近20年以来差异普遍较小。最近五年(2019年至2023年)空调市场，就出现较为意外的周期，即“3年小年2年大年”周期，这意味着2024年充满未知，难说是大年或小年。

　　市场的变数

　　已经进入销售旺季的空调市场，却让不少的企业和商家很失望。虽然线上网店出货还不错，但线下实体店真的是生意惨淡。原因在于，没有一成不变的市场和消费，也没有一成不变的行业和产品。相对于前些年，最近2年间空调市场的变数，其实很多，而且频繁且密集。

　　首先，还是消费的信心问题。对于很多家庭来说，不是没有钱换新家电;也不是没有追求不去换智能或精品家电，而是最近几年的市场动荡和冲击之下，很多家庭对于收入的稳定性和增长性产生担忧。特别是全球性的经济动荡，以及房地产赚钱时代的结束，更让众多家庭和用户选择了“保守谨慎”策略，不轻易出手买东西了。

　　其次，是政策的效果快速衰退。从今年3月政策推出，4月部分企业落地，5月全面铺开，对于空调等家电市场的整体刺激和拉动作用式微。主要原因是这一轮的政策缺乏配套的财政补贴，同时整体的购买需求减弱，最终让市场遭遇了多重打击。

　　再者，是市场竞争内卷。目前无论是美的、格力等大企业，还是百余家的小企业，都在一线市场上内卷和混战，而且存在着为了销售不择手段，能效虚标还是小事，用料以次充好、配置减少等等，造成了很多产品销售价低于成本价。品质性能皆令人担忧。

　　最终，这也引发了今年以来空调市场前所未见的困局和困境：暴雨不断的华南市场躺平、温度走高的北方市场低迷，以旧换新政策加码也不行，因为用户消费信心低迷，空调市场就是一个状态：任你各种手段怎么搞，产品就是卖不动。

　　复杂的背后

　　今年的家电市场，空调所面临的局面将是最复杂的，没有之一。空调的复杂性，不只是在于外部天气的动荡不确定性，比如洪涝灾害的突发;同时存在于用户需求的不确定性，特别是经历过去2年的逆势增长之后今年的空间和动力是否会回调;再者，就是外部经济的不确定性带来的消费能力和购买力的收缩等。

　　当然，今年的市场对于空调厂商来说，仍然有一定的确定性。那就是，在家电行业的所有大品类中，空调是唯一基本盘很稳，不会出现大跌但肯定很也难大涨。这或许正是今年以来，一大批空调企业的排产量持续居高不下的原因所在。但是，几乎所有空调企业的月度回款额，都呈现逐月下滑的走势。非常尴尬，却又无奈。

　　不过，在家电圈看来，空调的刚性需求，最近几年以来，包括自然更新和新装、换装、补购等，均保持着较为稳定的需求规模，一家多台空调是常态，一家换新空调多台也将是常态。而且，在没有替代品出现之前，空调市场至少还能保持5年以上的活跃期和上升空间。

　　空调市场的确定性机会，背后还是空调市场的经营复杂性和竞争的多变性。在家电圈看来，最大的不确定性，就是过去几年一直没有在价格上出手的头部大企业们，一旦在接下来的市场上通过多品牌、渠道定制、多区域的价格亮剑，必然会带来一大批中小企业的经营受困。

　　所谓的复杂性，对于空调企业来说，就是这种情况存在多变，可能晚发生，也可能随时发生，但不会不发生。